財務柔性對審計質量的影響研究——兼論融資融券製度的公司外部治理效應

作者：

劉暢；黃虹

作者單位：

意昂4

本文新意：

本文從被審計方的角度出發，研究被審計企業的內部財務行為及外部市場表現對審計質量的影響，對擴展審計質量的相關研究、高財務柔性企業進行審計預警具有戰略意義。

摘要：

現有關於審計質量的文章大多從審計師特征、審計事務所內部結構等審計主體角度著手研究。本文從被審計方的角度出發，研究被審計企業的內部財務行為及外部市場表現對審計質量的影響。研究發現: (1)財務柔性與審計質量之間為倒“U”型的關系，即隨著企業財務柔性的增加，企業的審計質量呈現先提升後降低的趨勢。（2）融資融券製度的實施，提升了審計師出具審計報告的激進程度或保守程度，降低了審計質量。進一步研究發現，在融資融券製度執行之後，財務柔性對企業審計質量的影響減小，說明融資融券製度的執行具有一定的外部治理效應。研究結果為預期提高財務柔性以應對經濟政策不確定性的企業提供了一定的啟示及建議，對提高審計質量、完善融資融券機製提供了參考。

關鍵詞：

審計質量；財務柔性；融資融券；公司治理

項目資助：

無

引用文本：

劉暢，黃虹. 財務柔性對審計質量的影響研究——兼論融資融券製度的公司外部治理效應[J]. 金融管理研究, 2022, xx(xx): xx-xx.